Коран предписывает мусульманам избегать рибы - процентов, по-арабски. Этому правилу трудно следовать, если вы, например, участвуете в мировой финансовой системе.
Мусульмане, которые строго следуют этому постулату, вынуждены избегать таких продуктов, как ипотека и даже обычные сберегательные счета. В некоторых мусульманских странах существуют специальные исламские банки, которые придумали обходные пути (от действительно интересных до чисто уловки), но во многих частях мира хороших альтернатив не так много.
К счастью, компания Wahed, исламский робо-консультант, поддерживаемый французским футболистом Полем Погба, предложила новое решение, не имеющее никаких мыслимых недостатков (прим. ред.: это сарказм, на случай, если кто-то попытается использовать нас в своем маркетинге): привязать свой текущий счет к цене золота.
Платформы, подобные Wahed, поставили перед собой задачу сделать капитализм богословски приемлемым для мусульман.
Компания начала распространять среди клиентов дебетовую карту, обеспеченную золотом, которая, как она смело утверждает, позволит британским мусульманам - или всем, кто ищет халяльные инвестиции - впервые открыть текущие счета, соответствующие нормам шариата (смело, потому что в Великобритании уже давно существуют исламские финансовые продукты).
Клиенты, которые примут предложение, будут покупать акции физического золота ETC Королевского монетного двора (основной тикер RMAU), при этом Wahed рассчитывает на восприятие золота как надежной инвестиции. Затем клиенты будут использовать эти инвестиции для своих ежедневных расходов. Это ... проблематично!
В интервью Yahoo! Finance основатель компании Джунаид Вахедна сказал:
Наша дебетовая карта использует биржевой товар на Лондонской фондовой бирже для хранения активов клиентов в золоте, что обеспечивает безопасность их денег, помогает им расти и позволяет им тратить и хранить деньги, не подвергаясь рибу.
Кроме того, использование золота безопаснее на фоне нынешнего обесценивания фиатных валют, которое особенно сказывается на тех, кто хранит свои сбережения в наличных, поскольку они больше всего страдают от инфляции.
Он рассказал FT:
В долгосрочной перспективе активы не страдают от инфляционного давления..Если бы все теоретически пользовались нашим счетом, а не держали деньги на текущем счете, который страдает от инфляции, этот инфляционный кризис не затронул бы их почти так же сильно, если вообще затронул.
Оглядываясь назад...Хорошо, в прошлом году у наличных были не самые лучшие времена. Но ETC упал на 0,19 процента (несмотря на сухопутную войну в Европе), поэтому в реальном выражении его показатели были несколько хуже - вряд ли это обеспечит "безопасные" деньги и уж точно не победит инфляцию
Обновление: любезный пиарщик Wahed связался с нами, чтобы сообщить, что счет будет привязан к RMAP, версии RMAU, деноминированной в стерлингах, которая в прошлом году показала довольно хорошие результаты. Прирост RMAP составил 10,7 процента, хотя это произошло на фоне сухопутной войны в Европе, что вряд ли можно считать надежным драйвером.
Кроме того, FT Alphaville не может не думать, что есть определенные дополнительные опасности в привязке баланса текущего счета к активу, который регулярно колеблется на несколько процентных пунктов ежедневно/еженедельно.
Плюс, конечно, есть комиссия: 2,99 фунта стерлингов в месяц для балансов до 99 999 фунтов стерлингов. После этой отметки действует единая ставка - с очевидным следствием: чем лучше золото, тем больше вы платите (и это еще до того, как вы начнете беспокоиться о таких вещах, как налог на прирост капитала).
Есть и другие теологические вопросы. Вахед утверждает, что эта схема не является maisir (спекуляцией, также запрещенной), поскольку она подкреплена физическим активом, а клиенты могут выкупать акции за золотые монеты и слитки. Умер Сулеман, глава глобального отдела рисков Wahed, говорит: "Наличие богатства, обеспеченного материальными активами или в форме материальных активов, является ключевой частью философии исламских финансов, и хранение золота, безусловно, отвечает этому требованию."
Но вам придется заплатить немалую цену, если вы решите обменять баланс своего текущего счета на настоящий желтый металл. Королевский монетный двор берет плату за поиск поставщиков, производство, проверку качества и Скруджа Макдака* любых монет или слитков. Например, слиток весом 1 унция продается с 6,8-процентной премией к спотовой цене на золото. Премии ниже на большие количества - например, 6,2 процента на 100 г, который продается по цене около 5230 фунтов стерлингов.
* Ладно, последнее мы выдумали, но биржевые премии реальны.
Падения рынка от 3 до 5 процентов вполне могут быть сглажены со временем, но текущий счет, находящийся в ежедневном движении, может оказаться бесполезным, когда дело доходит до оплаты постоянных расходов, таких как аренда и коммунальные услуги.
Вахедна запустил Wahed в Нью-Йорке в 2017 году в качестве удобной для мусульман альтернативы таким инвестиционным приложениям, как Nutmeg. Компания поддерживается венчурным подразделением нефтяного гиганта Saudi Aramco, Wa'ed*, и стремится предоставлять целый ряд услуг.
*Чтобы объединить эту фракцию Марка Якобисификацию, Wahed от Wahedna от Wa'ed (теперь попробуйте повторить это в два раза быстрее).
В прошлом году она заплатила 300 000 долларов Комиссии по ценным бумагам и биржам США за якобы "вводящие в заблуждение заявления и нарушение своих фидуциарных обязанностей, а также за несоблюдение требований, связанных с ее консультационным бизнесом по шариату" (Wahed не признала и не опровергла выводы Комиссии).
В Великобритании, где компания начала свою деятельность в 2018 году, она недавно приобрела двух поставщиков исламских завещаний и открыла магазин на Бейкер-стрит в Лондоне. По словам Вахедны, план компании в Великобритании заключается в продвижении "открытости и финансовой грамотности" в то время, когда крах криптовалют посеял недоверие к финтех-индустрии в целом.
Вахедна сказал, что весь маркетинговый бюджет компании в Великобритании был потрачен на образование, учитывая высокий уровень "мошенничества в обществе". После открытия магазина он добавил, что для того, чтобы карта начала работать, потребуется "большая образовательная инициатива".
Надеемся, что FT Alphaville протягивает руку помощи, указывая на то, что в Великобритании уже существует несколько специализированных исламских банков, которые предлагают ипотечные кредиты и текущие счета, соответствующие нормам шариата. Существует также множество дружественных исламу инвестиционных фондов, избегающих таких проблемных секторов, как алкоголь, азартные игры и банки, которые с радостью благословит любой ученый шариата.
Более того, большинство духовных лиц исламской финансовой индустрии не против того, чтобы даже благочестивые мусульмане пользовались обычными банковскими продуктами, если нет альтернатив. Именно поэтому исламское банковское дело не получило такого широкого распространения, как хотелось бы некоторым его сторонникам.
Для придания блеска Вахед использует мусульманских знаменитостей, таких как полузащитник "Ювентуса" Погба и бывший чемпион UFC Хабиб Нурмагомедов, в качестве "послов бренда". В подкасте Wahed в октябре прошлого года Нурмагомедов сказал, что присоединился к компании, потому что "риба может убить не только пару человек, но и города, и страны".
Вот такая жесткая продажа, но диковинная дебетовая карта Wahed, обеспеченная золотом, вполне может нести больше риска для клиентов, чем скользящие удары с процентами.
Обновление 10/3: Мы ошиблись в цифрах премии за батончик весом 1 унция и розничной цены за батончик весом 100 г - теперь они исправлены, приносим извинения.